在眾多私募眼中
，市場已進入“可為時刻
”。

　　最新統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，9月首周 ，私募調(diào)研頻次接近700次
，相比于8月首個完整周環(huán)比大幅增長超100% 。8月私募調(diào)研頻次達6053次，環(huán)比7月大幅增長超200%
。從行業(yè)分布來看 ，8月以來醫(yī)藥生物、電子 、計算機行業(yè)的私募調(diào)研頻次居于前列。

　　值得一提的是
，8月以來多位知名基金經(jīng)理現(xiàn)身上市公司調(diào)研活動，他們尤為偏愛科技板塊 。比如 ，高毅資產(chǎn)知名基金經(jīng)理馮柳
、和諧匯一掌門人林鵬罕見“同框”調(diào)研海康威視
，睿郡資產(chǎn)合伙人董承非、理成資產(chǎn)首席執(zhí)行官吳圣濤調(diào)研鼎龍股份，睿郡資產(chǎn)合伙人杜昌勇 、王曉明調(diào)研聞泰科技等
。在業(yè)內(nèi)人士看來 ，市場短期震蕩不改中國優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)中長期發(fā)展趨勢
，科技
、創(chuàng)新藥等成長板塊將持續(xù)涌現(xiàn)投資機會。

　　私募加足馬力調(diào)研

　　加快“翻石頭 ”的速度，成了私募管理人的共識 。

　　私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示 ，8月共有1152家私募參與到A股調(diào)研活動中，覆蓋了27個申萬一級行業(yè)中的641只個股
，合計調(diào)研頻次達6053次，較7月環(huán)比大增243.34%
。

　　9月以來 ，私募調(diào)研也依舊活躍。Choice數(shù)據(jù)顯示
，9月首周私募調(diào)研頻次達712次，相比于8月首個完整周的344次增長107% 。

　　記者采訪獲悉 ，私募加足馬力調(diào)研背后
，是對市場結(jié)構(gòu)性行情延續(xù)的樂觀預(yù)期
。

　　趣時資產(chǎn)對上證報記者分析，伴隨著外部擾動因素進入階段性緩和期 ，美聯(lián)儲降息預(yù)期與國內(nèi)政策面有望形成共振
，宏觀環(huán)境的不確定性會隨之減弱。與此同時，中國在人工智能、高端制造等領(lǐng)域的競爭力正逐步得到全球資金的認可 ，居民資金借道機構(gòu)產(chǎn)品持續(xù)流入股市的趨勢也基本形成
，中長期來看，中國資本市場的結(jié)構(gòu)性行情有望延續(xù) 。

　　知名基金經(jīng)理“淘金
”

　　值得注意的是 ，8月以來多位知名基金經(jīng)理現(xiàn)身上市公司調(diào)研，他們較為青睞科技板塊。

　　聞泰科技近期發(fā)布的8月投資者關(guān)系活動記錄表顯示
，8月29日，睿郡資產(chǎn)合伙人杜昌勇 、王曉明“組團”調(diào)研該公司 ，調(diào)研內(nèi)容聚焦于聞泰科技半導(dǎo)體業(yè)務(wù)中國區(qū)業(yè)務(wù)進展情況
、AI數(shù)據(jù)中心電源架構(gòu)變化帶來的機會等
。

　　海康威視發(fā)布的公告顯示
，8月高毅資產(chǎn)知名基金經(jīng)理馮柳現(xiàn)身該公司業(yè)績說明會，同步出現(xiàn)的還有和諧匯一創(chuàng)始人林鵬。從調(diào)研內(nèi)容來看 ，海康威視人工智能方面的投入情況、機器人上市進程等備受機構(gòu)關(guān)注 。

　　睿郡資產(chǎn)合伙人董承非和理成資產(chǎn)首席執(zhí)行官吳圣濤8月下旬則現(xiàn)身鼎龍股份調(diào)研
。公開資料顯示
，鼎龍股份為半導(dǎo)體材料企業(yè)，在8月22日的特定對象調(diào)研中 ，機構(gòu)圍繞該公司半導(dǎo)體業(yè)務(wù)拓展情況 、氧化鈰拋光材料產(chǎn)品銷售情況等進行了調(diào)研。

　　望正資產(chǎn)發(fā)表觀點稱
，2023年初以來，人工智能產(chǎn)業(yè)蓬勃發(fā)展 ，中國已有相當一部分企業(yè)在財報中展現(xiàn)出強勁增長
，盈利是驅(qū)動股價上行的核心驅(qū)動力 。因此，公司目前保持較高倉位 ，選股上堅持以企業(yè)經(jīng)營質(zhì)量為綱，自下而上持有一些主要分布在互聯(lián)網(wǎng)
、電子等行業(yè)的企業(yè)
，同時關(guān)注高景氣、持續(xù)兌現(xiàn)業(yè)績的創(chuàng)新成長方向，研究和布局商業(yè)模式成熟 、收入利潤進入快速增長通道的標的 ，包括AI算力、AI應(yīng)用等領(lǐng)域的優(yōu)質(zhì)企業(yè)
。

　　關(guān)注中國優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)

　　除了科技板塊
，創(chuàng)新藥
、新消費等中國優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)也是機構(gòu)關(guān)注的投資方向。

　　據(jù)私募排排網(wǎng)統(tǒng)計，8月醫(yī)藥生物行業(yè)接受私募調(diào)研的頻次達1095次 ，被調(diào)研個股數(shù)量高達85只
，其中調(diào)研頻次居前的3只標的為邁瑞醫(yī)療、安杰思和愛博醫(yī)療，均為細分領(lǐng)域龍頭 。

　　電子行業(yè)8月以947次的私募調(diào)研頻次位居第二 ，水晶光電 、飛凱材料和安集科技為電子行業(yè)調(diào)研頻次最高的前三標的
。此外
，計算機
、機械設(shè)備、電力設(shè)備等行業(yè)8月接受私募調(diào)研的頻次也均超過450次。

　　一位私募創(chuàng)始人接受上證報記者采訪時表示，盡管市場在前期快速上漲后震蕩加劇 ，但是中國優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)發(fā)展趨勢沒有變
，居民存款重新配置的需求持續(xù)增長，國內(nèi)政策效果也會逐步顯現(xiàn) 。因此 ，后續(xù)A股和港股有望重拾結(jié)構(gòu)性行情，尤其是創(chuàng)新藥 、新消費
、科技等代表中國經(jīng)濟轉(zhuǎn)型方向的板塊
，將持續(xù)涌現(xiàn)機會
。

　　淡水泉也對上證報記者表示，在市場風險偏好提升、成長板塊估值空間打開的市場環(huán)境下 ，公司重點關(guān)注兩類投資機會
，一是新興成長領(lǐng)域具備業(yè)績持續(xù)性的優(yōu)質(zhì)公司，包括AI科技 、新消費
、創(chuàng)新藥等細分行業(yè)龍頭；二是周期領(lǐng)域中競爭力突出、受宏觀環(huán)境影響小 、受益于反內(nèi)卷政策催化的頭部企業(yè) ，以及低估值龍頭在市場回暖過程中的重估機會。

（文章來源：上海證券報）