中國資產全線爆發，滬指續創年內新高。

　　A股今日（7月8日）全線走高 ，滬指再次逼近3500點
，創業板指大漲超2%；港股亦走強，恒生指數漲逾1% ，恒生科技指數漲近2% 。

　　具體來看，滬指盤中在券商 、石油等板塊的帶動下強勢上揚
，再次逼近3500點大關，續創年內新高 ，深證成指
、創業板指均走強
。截至收盤
，滬指漲0.7%報3497.48點，深證成指漲1.47%報10588.39點 ，創業板指漲2.39%報2181.08點
，科創50指數漲1.4%，滬深北三市合計成交14747億元 ，較此前一日增加近2500億元。

　　場內近4300股飄紅
，鋼鐵、有色 、化工、石油等資源股集體上揚，柳鋼股份
、杭鋼股份、屹通新材等漲停；AI產業鏈股爆發 ，逸豪新材 、奕東電子20%漲停
，景旺電子再創新高；光伏產業鏈股崛起，首航新能
、國際復材20%漲停 ，亞瑪頓、通威股份 、鈞達股份等十余股均漲停；消費電子概念活躍，工業富聯漲停
，最新市值超5200億元 。

　　港股方面，勝利證券大漲超30% ，國泰君安國際漲超28%
，申萬宏源香港漲近20%。此外，金涌投資飆漲超530% ，盤中一度漲超650%
。據悉
，公司與AnchorX達成戰略合作，其中包括穩定幣應用場景拓展等探索潛在合作。

　　光伏產業鏈股崛起

　　光伏產業鏈股盤中大幅拉升 ，截至收盤
，首航新能
、國際復材20%漲停，大全能源、艾能聚 、仕凈科技
、艾羅能源等漲超10% ，亞瑪頓、通威股份 、鈞達股份等十余股均漲停
，隆基綠能
、邁為股份漲超6% 。值得注意的是，亞瑪頓盤中上演“地天板 ”走勢 ，近5日斬獲4個漲停板
。

　　港股方面，順豐清潔能源漲超30%
，陽光能源漲超15%，新特能源、協鑫科技等漲超10%。

　　消息面上 ，一則硅料收儲可能會于近期落地的“小作文
”在市場流傳
，值得注意的是，多晶硅主力合約午后直線漲停 。

　　行業方面 ，政策利好助力光伏行業加快供給側改革
。6月29日
，人民日報推出金社平文章《在破除“內卷式”競爭中實現高質量發展》指出，要深化要素市場化配置改革 ，主動破除地方保護 、市場分割和“內卷式 ”競爭。7月1日
，中央財經委員會第六次會議表示要依法依規治理企業低價無序競爭，引導企業提升產品品質 ，推動落后產能有序退出 。7月3日
，工信部黨組書記、部長李樂成主持召開第十五次制造業企業座談會，聚焦加快推動光伏產業高質量發展 ，聽取光伏行業企業及行業協會情況介紹和意見建議，并表示要鞏固提升優勢
，治理光伏行業低價無序競爭，加快塑造我國下一代光伏產品的競爭優勢
。光伏行業積極響應供給側改革 ，根據索比光伏網報道
，光伏玻璃廠計劃7月開始集體減產30%以響應“反內卷”號召，機構預計后續多晶硅料價格也有望反彈上行。

　　申港證券指出 ，破除內卷后
，通過政策引導和市場機制，落后產能有望有序退出；同時結合行業自律 ，供給端有望收縮
，供需矛盾有望改善 。在內卷式競爭中，光伏行業各環節產品價格大幅下跌
。破除內卷后 ，通過治理低價無序競爭
，產品價格有望回歸理性，避免因過度競爭導致的價格暴跌。建議關注光伏行業中成本和技術領先的公司 。

　　AI產業鏈股活躍

　　PCB概念等AI產業鏈股集體飆升 ，截至收盤，逸豪新材
、奕東電子20%漲停
，銅冠銅箔漲約13%，宏和科技、金安國紀 、廣合科技
、宏昌電子等均漲停 ，景旺電子漲停續創歷史新高。

　　機構表示
，AI算力對高端PCB（Printed Circuit Board，印刷電路板）的需求快速增長 ，在今年帶來AI PCB明顯供需缺口
。隨著AI面向推理需求的持續擴張
，ASIC芯片的增長有望成為2026年高端PCB增量需求的主力。

　　中信證券指出，對AI PCB市場空間進行了詳細的拆解 ，測算2026年全球AI PCB增量供需比位于80%—103%區間
，供需偏緊的狀態有望持續 。各家PCB廠商的增量產值釋放情況將對其AI業務的增長彈性起到決定作用
。看好具備領先技術能力、積極擴充高階PCB產能 、海外客戶卡位合作相對領先的頭部PCB公司持續受益，業績增長仍具較強持續性和較高確定性。

　　存儲芯片概念拉升

　　存儲芯片概念股盤中發力走高 ，截至收盤
，博敏電子漲停，德福科技漲約7% ，聯瑞新材
、科翔股份、興森科技等漲超6% 。

　　消息面上，證監會官網顯示
，長鑫科技集團股份有限公司（簡稱“長鑫存儲
”）啟動上市輔導
。根據公司官網，長鑫存儲成立于2016年 ，是國內規模最大 、布局最全的DRAM（動態隨機存取存儲器）設計
、研發、生產及銷售一體化的IDM企業
，擁有優秀的管理和技術研發團隊。

　　中信證券表示，DRAM存儲芯片市場被韓美廠商壟斷 ，長鑫存儲的技術在加速迭代追趕全球先進水平
，產能在2024年實現翻倍增長 。未來長鑫存儲上市有望持續拉動擴產，設備國產化率有望逐步提升 ，建議重點關注長鑫設備 、封測
、模組及IC載板產業鏈受益標的
。

（文章來源：證券時報網）